Es febrero de 1920. En la víspera del decreto de la Ley Seca, Nucky Thomson, tesorero de Atlantic City, condena el alcohol durante una reunión de la Liga de la Templanza de las Mujeres. Es alli donde capta la atención de Margaret Schroeder, una atractiva ama de casa encinta, que acude a el buscando un trabajo para su marido maltratador. Mas tarde, durante una cena privada habla de la oportunidad que les brinda la prohibición para obtener grandes cantidades de dinero con la venta ilegal de alcohol. Durante la cuenta atrás hasta medianoche en el Babette's Supper Club, le asegura a Jimmy Darmony, un veterano de la Primera Guerra Mundial que acaba de regresar, que su nombramiento como mano derecha del nuevo administrativo del Cuarto Distrito, Paddy Ryan, le llevara lejos. Jimmy, en cambio, tiene mayores aspiraciones, que le llevarán a hacer una alianza que puede traer consecuencias para ambos, Jim y Nucky.

Los planes de Nucky para el día de San Patricio se ven frustrados por culpa de Eli, Margaret y Van Alden. Arnold Rothstein discute con su abogado cómo afrontar un artículo perjudicial para él que ha salido en un periódico.

Lucy está desesperada por vivir atrapada en la habitación que comparte con Nelson. Un amigo llega con una oferta de trabajo, pero Van Alden la descarta. Capone visita a Nucky para comunicarle que Torrio ha encontrado a otro distribuidor. Margaret recibe noticias de sus parientes en Brooklyn.

Filadelfia aparece como gran alternativa. Para Jimmy, para expandir su negocio. Para Nucky, para esquivar el bloqueo de los guardacostas asociándose con Rothstein. Mientras, el agente Clarkson sabe de la reunión de Van Alden con Mickey Doyle y teme que su jefe sea un corrupto. Por otro lado, Chalky White se ve presionado por su comunidad para vengar a los miembros asesinados.

El fiscal encargado del caso de Nucky consigue su propósito, pero la alegría le va a durar poco. Mientras, el agente Van Alden no atraviesa su mejor momento: Lucy ha roto aguas y el un agonizante agente Clarkson amenaza con delatarle. Por otro lado, Jimmy descubre a uno de los hombres de su nuevo socio en Philadelphia hablando con la gente de Nucky en Atlantic City.

Nucky acude a Gaston Means para que se encargue de Jess Smith mientras envía a Sawicki y Owen a Nueva York para que acaben con Masseria. Pero antes de marcharse, Owen acuerda con Margaret escapar a su regreso. Gyp Rosetti trata de evitar perdidas con los desembarcos de licor mientras Van Alden trata de vender su aguardiente por los bares de Chicago.

Nucky decide invertir con ciertas dudas en un negocio. El doctor Valentin Narcisse acude al Onyx Club a ver el espectáculo de la sexy cantante de jazz Hija Maitland. Harrow intenta enterrar su pasado, no sin antes encargarse de cierto asunto inacabado con Emma.

Tras una discreta reunión con Margaret en Nueva York, Nucky se dirige a Tampa para concretar detalles de su trato con Bill McCoy y tiene un reencuentro con Sally Wheet. Richard Harrow regresa de su exilio a Atlantic City y hace una visita a Paul Sagorsky. Por su parte, el agente Knox encuentra una nueva forma de ganarse la confianza de Eli.

Puesto en preaviso por Sally Wheet, Nucky encarga a Eli y Knox comprobar el cargamento de los envíos de Florida. Margaret se plantea llegar a un acuerdo con Rothstein para mejorar la situación de su familia. Capone sospecha de Torrio.